ABD
ABD’nin geçen hafta ithalata yönelik %39’luk gümrük vergisi kararıyla sarsılan İsviçre hükümeti, ABD’ye daha iyi ticaret koşulları sağlamaya kararlı olduğunu söyledi. ABD Ticaret Bakanlığı, fabrika siparişlerinin Haziran ayında bir önceki aya kıyasla yüzde 4,8 azaldığını açıkladı. Fabrika siparişlerindeki bu aylık değişim, son 5 yılda görülen en sert düşüş olarak kaydedildi. Haziran ayında nakliyat dışı yeni siparişler Mayıs ayındaki yüzde 0,2’lik artışın ardından, yüzde 0,4 artış gösterdi. Dayanıklı mal siparişleri yüzde 9,3’lük düşüşün ardından Haziran ayında yüzde 9,4 geriledi. Haziran’da ise tüketim malları sevkiyatları yüzde 0,8 azaldı. Trump, pazar günü gazetecilere yaptığı açıklamada, önümüzdeki günlerde yeni bir Fed üyesi ve yeni bir istihdam istatistikçisi atayacağını açıkladı. Bu iki atama, küresel büyümenin gidişatına ilişkin endişelerin hakim olduğu bir dönemde, Trump’ın ekonomi gündemini şekillendirebilir. Trump, Adriana Kugler’in görevi bırakmasının ardından bu pozisyon için “birkaç kişi düşündüğünü” söyledi. Zayıf gelen istihdam verileri sonrası ABD Merkez Bankası’nın eylül ayındaki toplantısında faiz indirimine gideceğine dair beklentiler güç kazandı. Para piyasalarındaki fiyatlamalarda, Fed’in eylülde faiz indirimi yapma ihtimali %90’ın üzerine çıktı. San Francisco Fed Başkanı Mary Daly faiz indirimlerinin zamanının yaklaştığını söyledi. Kapanışta Dow Jones endeksi 500 puanın üzerinde değer kazanarak %1,34 artışla 44.173,64 puana ulaştı. S&P 500 endeksi %1,47 yükselerek 6.329,94 puana ve Nasdaq endeksi %1,95 kazançla 21.053,58 puana çıktı. ABD’de bugün ticaret dengesi, hizmet sektörü PMI endeksi ve ISM imalat dışı PMI rakamlarının açıklanması bekleniyor.

 

Euro Bölgesi
Haftanın ilk işlem günü Avrupa cephesinde Sentix yatırımcı güveni açıklandı. Euro Bölgesi’nde yatırımcı güven endeksi Ağustos ayında 8,2 puanlık azalışla 3,7 seviyesinde gerçekleşti. Veride ABD ile Avrupa Birliği arasında yapılan anlaşmanın baskıladığı takip edildi. Almanya Maliye Bakanı Lars Klingbeil müzakerelerde zayıf kalındığını bu durumdan memnun olunmadığını vurguladı. Klingbeil ayrıca, AB’nin ABD ile vardığı anlaşma kapsamında enerji yatırımları ve diğer stratejik sektörlerle ilgili maddelerin de bir an önce netleştirilmesi gerektiğini belirtti. “Yatırımlar, enerji iş birlikleri ve çelik gibi alanlarda belirsizlikleri ortadan kaldırmadan ticari ilişkiler sağlıklı ilerleyemez,” diyerek sürecin şeffaf şekilde yürütülmesi çağrısında bulundu. Avrupa cephesinde hizmet sektörü PMI endeksi ve Üretici Fiyat Endeksi açıklanacak.

 

Türkiye
Temmuz ayında TÜFE enflasyonu %2,40 seviyesindeki medyan piyasa beklentisi ve bizim %2,25’lık tahminimizin altında %2,06 seviyesinde gerçekleşti. Temmuz 2024’teki %3,23’lük rakamın seriden çıkmasıyla da, yıllık TÜFE enflasyonu %35,0’ten %33,5’e geriledi. Böylece yıllık TÜFE enflasyonu Mayıs 2024’te gördüğü %75,5 zirvesinden itibaren her ay gerilemiş oldu. Çekirdek TÜFE enflasyonu (C grubu) ise %1,80’lik beklentimize ve %2,1’lik medyan beklentiye karşılık %1,74’lük gerçekleşmenin ardından (Temmuz 2024: %2,45) yıllık bazda %35,6’dan %34,7’ye geriledi. Yurtiçi ÜFE enflasyonu aylık %1,73 seviyesinde gerçekleşerek (Temmuz 2024: %1,94) ılımlı seyrini sürdürdü ve %24,5’ten %24,2’ye geriledi. Böylece, son 2 ayda yükselen yıllık Yİ-ÜFE enflasyonu bu ay sınırlı da olsa yeniden geriledi. Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek, “Enflasyon son 44 ayın en düşük seviyesinde.” dedi. Diğer taraftan ODMD verilerine göre temmuz ayı otomobil ve hafif ticari araç satışları geçen yılın aynı dönemine yüzde 14,55 artarak 107 bin 718 adet oldu. Bugün TÜFE bazlı reel efektif döviz kuru dışında önemli bir veri akışı bulunmuyor.

 

EUR/USD
Haftanın ilk işlem günü Avrupa cephesinde sentix yatırımcı güveni açıklandı. Euro Bölgesi’nde yatırımcı güven endeksi Ağustos ayında 8,2 puanlık azalışla 3,7 seviyesinde gerçekleşti.
Veride ABD ile Avrupa Birliği arasında yapılan anlaşmanın baskıladığı takip edildi. ABD’de fabrika siparişlerinin Haziran ayında bir önceki aya kıyasla %4,8 azalış kaydedildi. Fabrika
siparişlerindeki aylık değişim, son 5 yılda görülen en sert düşüş olarak kaydedildi. San Francisco Fed Başkanı Mary Daly faiz indirimlerinin zamanının yaklaştığını söyledi. Bugün makro
ekonomik veri akışında hizmet sektörü PMI rakamlarının açıklanması bekleniyor. Paritede 1,1572 seviyesi altında 1,1526 – 1,1500 ve 1,1486 izlenecek desteklerdir. 1,1572 seviyesi
üzerinde ise 1,1596 – 1,1620 ve 1,1642 takip edilecek dirençlerdir. Gün içi teknik seviyeler olarak;
Destekler: 1,1526– 1,1500 – 1,1486
Dirençler: 1,1596 – 1,1620 – 1,1642

 

GBP/USD
Yılın ilk yarısında doların küresel çapta zayıflamasının etkisiyle yükselişlerin gözlendiği GBP/USD paritesinde, temmuz ayının ikinci yarısında düzeltmelerin kaydedildiği görülmektedir.
Doların bir miktar toparlanmasının yanında İngiltere ekonomisine yönelik endişeler paritedeki düzeltmelerde etkili olmaktadır. Aynı zamanda 7 Ağustos Perşembe günü İngiltere
Merkez Bankası’nın (BoE) faiz kararı yakından izlenecek olup, 25 baz puan bir indiriminin gelebileceği değerlendiriliyor. GBP/USD paritesinde 1,3325 altına kalındığı sürece zayıf seyir
etkisini sürdürebilir. Bu durumda 1,3220 – 1,3170 aralığı ile devamında 200 EMA indikatörünün desteklediği 1,3135 destek olarak takip edilebilir. Tepki alımlarında 1,3325 üzerinde
1,3365 – 1,3400 aralığı takip edilecektir. Gün içi teknik seviyeler olarak;
Destekler: 1,3248 – 1, 3200 – 1,3170
Dirençler : 1,3325 – 1,3365 – 1,3400

 

XAU/USD
Cuma günü ABD’de tarım dışı istihdam verisinin beklentileri karşılamaması sonrası Fed’in eylül ayı faiz indirimine gideceğine yönelik beklentiler %90 üzerinde olasılık ile fiyatlanmaya
başladı. Cuma günkü alış dün de devam etti. Ons altın, dün 3.345$ ile 3.385$ aralığında dalgalanarak günü 3.378$ seviyesinden alıcılı kapandı. Bugün ABD’de ISM imalat dışı PMI verisi
açıklanacak olup, Rusya – Ukrayna müzakereleri izlenmeye devam edilecek. Gün içi teknik seviyeler olarak;
Destekler: 3391 – 3408 – 3431
Dirençler: 3350 – 3327 – 3310

 

XAG/USD
Cuma günü ABD’de zayıf gelen tarım dışı istihdam verisinin Fed’e yönelik faiz indirim beklentilerini desteklemesiyle birlikte son günlerde değerli emtialarda
yükselişler gözlenirken, gümüş fiyatları bu sabah yatay bir seyirle ons başına 37,30 dolar civarında seyrediyor. Gümüşte teknik olarak 36,72 üzerinde kalıcılığın
korunması yükselişlerin devamlılığı için önem taşımaktadır. Yükselişlerde 37,70 – 38,00 seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. 36,72 altında olası
düzeltmelerde 36,00 – 35,70 seviyelerine doğru düşüşler izlenebilir. Gün içi teknik seviyeler;
Destekler: 36,72 – 36,40 – 36,00
Dirençler: 37,70 – 38,00 – 38,50

 

Brent Petrol
Ekim vadeli brent petrol dün 67,99$ ile 69,96$ aralığında dalgalanarak günü 68,65$ civarında tamamladı. Petrol arzı tarafında OPEC+ ülkeleri eylül ayı günlük
petrol üretimini 547 bin varil artış kaydetmesi ve Rusya – Ukrayna müzakereleri takip edilirken, talep tarafında son ABD istihdam verileri zayıflığa işaret ederken,
Çin tarafında da imalat PMI verileri zayıf görünüm sergilemekte. Bu bağlamda jeopolitik riskler artmadıkça petrol fiyatlarında yukarı yönlü hareketler
baskılanabilir. Bugün Amerikan Petrol Enstitüsü haftalık ham petrol stokları ve ABD ISM imalat dışı PMI verileri takip edilecek. Brent tipi petrol vadelisinde gün içi
teknik seviyeler olarak;
Destekler: 69,74 – 70,83 – 71,71
Dirençler: 67,77 – 66,90 – 65,80

 

Ham Petrol / WTI
Petrol arzı tarafında OPEC+ ülkeleri eylül ayı günlük petrol üretimini 547 bin varil artış kaydetmesi ve Rusya – Ukrayna müzakereleri takip edilirken, ABD’nin
başta Hindistan olmak üzere Rusya’dan petrol talep eden ülkelere yönelik gümrük vergisi tehditi piyasalarda izleniyor. Petrol talebi tarafında son ABD istihdam
verileri zayıflığa işaret ederken, Çin tarafında da imalat PMI verileri zayıf görünüm sergilemekte. Bu bağlamda jeopolitik riskler artmadıkça petrol fiyatlarında
yukarı yönlü hareketler baskılanabilir. Bugün Amerikan Petrol Enstitüsü haftalık ham petrol stokları ve ABD ISM imalat dışı PMI verileri takip edilecek. Ham
petrol vadelide gün içi teknik seviyeler olarak ;
Destekler: 67,45 – 68,73 – 69,73
Dirençler: 65,17 – 64,17 – 62,89

 

Nasdaq (Yakın Vade)
Zayıf gelen istihdam verisi ve anlık olarak artış kaydeden resesyon korkularıyla cuma günü satışların derinleştiği ABD borsalarında yeni haftanın ilk işlem gününde tepki alımlarıyla
birlikte cuma günkü kayıpların geri alındığı takip edildi. Dow Jones %1,34, S&P 500 %1,47 ve Nasdaq %1,95 oranında yükseliş kaydetti. Nasdaq endeks vadeli kontratında teknik
olarak 23.345 üzerinde kalıcılık korunabilirse yukarı yönlü denemeler gözlenebilir. Bu durumda 23.500 – 23.700 bölgesi test edilebilir. 23.345 altında 23.000 – 22.400 bölgesi destek
olarak takip edilebilir. Gün içi teknik seviyeler olarak;
Destekler: 23.000 – 22.644 – 22.460
Dirençler: 23.530 – 23.700 – 24.050

 

Dow Jones (Yakın Vade)
Dow Jones endeksi için kısa vadede teknik olarak 44.000 seviyesini yakından izliyoruz. 44.000 bölgesi üzerinde kalıcılığın korunması yükselişlerin devamlılığı
açısından önem taşımaktadır. 44.000 altına sarkmalarda satış eğilimi yeniden öne çıkabilir. Bu noktada 43.800 seviyesi ilk güçlü destek noktası olarak
izlenecektir. Gün içi teknik seviyeler olarak;
Destekler: 44.000 – 43.800- 43.380
Dirençler: 44.640 – 44.880– 45.300

 

Uyarı:

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Bu rapor tarafımızca doğruluğu ve güvenilirliği kabul edilmiş kaynaklar kullanılarak hazırlanmış olup yatırımcılara kendi oluşturacakları yatırım kararlarında yardımcı olmayı hedeflemekte ve herhangi bir yatırım aracını alma veya satma yönünde yatırımcıların kararlarını etkilemeyi amaçlamamaktadır. Yatırımcıların verecekleri yatırım kararları ile bu raporda bulunan görüş, bilgi ve veriler arasında bir bağlantı kurulamayacağı gibi, söz konusu kararların neticesinde oluşabilecek yanlışlık veya zararlardan kurum çalışanları ile ALGO YATIRIM’ın herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır.