ABD Piyasaları

ABD’de hükümet kapanması nedeniyle gecikmeli açıklanan Kasım ayı tarım dışı istihdam verisi, 64 bin artış ile beklentilerin üzerinde gerçekleşirken, işsizlik oranının %4,6’ya yükselmesi iş gücü piyasasında soğumanın sürdüğünü gösterdi. Ekim verisinin 105 bin kişilik kayba revize edilmesi, istihdam tarafındaki ivme kaybını daha görünür hale getirirken, mevcut tablo henüz sert bir kırılmaya işaret etmiyor.

Fed toplantısının geride kalmış olması nedeniyle verinin piyasa fiyatlamaları üzerindeki etkisi sınırlı kaldı. Fed üyeleri arasındaki söylem ayrışması para politikasına ilişkin belirsizliği korurken, swap piyasasında Ocak ayı için faiz indirimi ihtimali düşük seviyelerde kalmaya devam ediyor. İlk faiz indirimi beklentisi ağırlıklı olarak Haziran ayına ötelenmiş durumda. Bugün ABD tarafında önemli bir veri bulunmazken, yarın açıklanacak TÜFE verisi haftanın ana gündem maddesi olmayı sürdürüyor.

Hisse senedi piyasalarında temkinli görünüm korunuyor. İstihdam verisinin ardından S&P 500 ve Dow Jones endekslerinde sınırlı geri çekilmeler izlenirken, teknoloji hisselerinde seçici alımlar Nasdaq’ın görece daha dirençli kalmasını sağladı. Yapay zeka ve büyüme temalı hisselerde değerleme hassasiyeti sürerken, yatırımcıların veri öncesinde risk artırmaktan kaçındığı bir görünüm öne çıkıyor.

Euro Bölgesi

Euro Bölgesi’nde açıklanan öncü PMI verileri ekonomik aktivitenin zayıf ancak kopmayan bir görünüm sunduğunu teyit etti. Bileşik PMI genişleme bölgesinde kalmayı sürdürürken, imalat tarafındaki daralma bölge ekonomisinin kırılgan noktası olmaya devam ediyor. Bugün açıklanacak Euro Bölgesi TÜFE verisi, ECB’nin yıl sonuna yönelik politika duruşu açısından yakından izlenecek.

Almanya tarafında IFO iş ortamı güven endeksi, büyüme beklentilerinin hâlen sınırlı olduğuna işaret ediyor. Hizmetler sektörü imalatı dengelemeye çalışsa da, sanayi üretiminde kalıcı bir toparlanmaya dair sinyaller henüz netleşmiş değil. Bu görünüm altında ECB’nin temkinli ve bekle-gör politikasını sürdürmesi bekleniyor.

Türkiye Piyasaları

Yurt içinde veri akışı sakin seyrediyor. TCMB Piyasa Katılımcıları Anketi’nde enflasyon beklentilerindeki ılımlı gerileme ve faiz beklentilerindeki düşüş, dezenflasyon sürecine olan güvenin korunduğunu gösteriyor. Hazine’nin 5 yıl vadeli TÜFE’ye endeksli tahvil ihalesinde borçlanmasını başarıyla tamamlaması, iç borçlanma tarafında talebin sürdüğüne işaret etti.

Borsa İstanbul’da yabancı yatırımcıların Kasım ayında hisse ve sektör bazlı ayrışmaya gittiği görülüyor. Havacılık ve savunma hisselerinde satışlar öne çıkarken, rafineri ve bankacılık hisselerine yönelik alımlar dikkat çekiyor. Konut tarafında satış adetleri aylık bazda gerilese de, konut fiyatlarında 21 ay sonra reel artışın yeniden görülmesi iç talep dinamiklerinin tamamen zayıflamadığını gösteriyor.

Genel çerçevede yıl sonuna yaklaşılırken TL varlıklarda seçici ve temkinli iyimser görünüm korunuyor.

XAUUSD (Ons Altın)
Hafta başından itibaren yatay seyir korunurken, çarşamba gününün ilk saatlerinde hafif alıcılı görünüm öne çıkıyor.
Destekler: 4240 – 4134 – 4072
Dirençler: 4383 – 4497

XAGUSD (Ons Gümüş)
Yüksek volatilite devam ederken, tarihi zirveler yenileniyor. Direnç belirlemenin zorlaştığı görünümde geri çekilmeler destek seviyeleri üzerinden izlenebilir.
Destekler: 62,07 – 58,72 – 54,76

EUR/USD
İstihdam verisi sonrası geri çekilme eğilimi korunuyor.
Destekler: 1,1680 – 1,1612 – 1,1551
Dirençler: 1,1760 – 1,1819 – 1,1887

NAS100 (NASDAQ)
Veri sonrası artan volatilite ve teknoloji hisselerine yönelik haber akışı endeks üzerinde baskı oluşturuyor.
Destekler: 24.600 – 24.314 – 23.996
Dirençler: 25.408 – 25.881 – 26.280

UKOIL (Brent Petrol)
Hafta başından bu yana satış baskısı sürerken, kısa vadede sınırlı tepki alımları izleniyor.
Destekler: 58,00 – 55,40 – 52,30
Dirençler: 62,00 – 63,80 – 65,41

:warning: UYARI: 

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Bu rapor tarafımızca doğruluğu ve güvenilirliği kabul edilmiş kaynaklar kullanılarak hazırlanmış olup yatırımcılara kendi oluşturacakları yatırım kararlarında yardımcı olmayı hedeflemekte ve herhangi bir yatırım aracını alma veya satma yönünde yatırımcıların kararlarını etkilemeyi amaçlamamaktadır. Yatırımcıların verecekleri yatırım kararları ile bu raporda bulunan görüş, bilgi ve veriler arasında bir bağlantı kurulamayacağı gibi, söz konusu kararların neticesinde oluşabilecek yanlışlık veya zararlardan kurum çalışanları ile ALGO YATIRIM’ın herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır.