الولايات المتحدة الأمريكية
ستكون فترة تقارير الأرباح المزدحمة محور أجندة الولايات المتحدة هذا الأسبوع. تشمل شركات التكنولوجيا البارزة ألفابت، وتيسلا، وآي بي إم، وإنتل. وفي قطاع الدفاع، ستقدم رايثيون، وتكساس إنسترومنتس، ولوكهيد مارتن تحديثات مهمة. كما ستحظى شركات الاتصالات العملاقة فيريزون، وأيه تي آند تي، وتي-موبايل بمتابعة دقيقة. ومن المتوقع أيضًا أن تُصدر شركات بارزة مثل كوكاكولا، وفيليب موريس، وسيرفيس ناو، وبلاكستون نتائجها المالية. ومن المتوقع أن يكون جدول البيانات الاقتصادية أكثر هدوءًا هذا الأسبوع. ومن المتوقع أن تكون طلبيات السلع المعمرة من أهم الأرقام لهذا الشهر، ومن المتوقع انخفاضها بعد الزيادة الحادة التي سُجلت الشهر الماضي. ومن المتوقع أن يشير مؤشر مديري المشتريات العالمي ستاندرد آند بورز إلى توسع قوي في القطاع الخاص. ومن المتوقع أيضًا زيادة معتدلة في مبيعات المنازل الجديدة والمستعملة. بالإضافة إلى ذلك، ستراقب الأسواق عن كثب خطاب رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي، جيروم باول، في المؤتمر المصرفي. افتتحت العقود الآجلة للمؤشرات الأمريكية الأسبوع بجدول أرباح مزدحم، مع أداء إيجابي مستقر. ستستمر مراقبة تطورات التجارة عن كثب بعد أن أكد وزير التجارة هوارد لوتنيك أن الأول من أغسطس هو الموعد النهائي لبدء تطبيق الرسوم الجمركية. في الأسبوع الماضي، ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بمقدار 0.59 نقطة، ومؤشر ناسداك المركب بمقدار 1.51 نقطة، مسجلين بذلك أعلى مستوياتهما التاريخية. بينما انخفض مؤشر داو جونز الصناعي بمقدار 0.07 نقطة.

منطقة اليورو
Avrupa’da geride bıraktığımız hafta ABD ile Avrupa Birliği arasındaki ticaret müzakerelerindeki gelişmeleri ve şirket haberlerini yakından takip edildi. Haftalık bazda ise hem STOXX 50 hem de STOXX 600 endeksleri hafif düşüş yaşadı. Teknoloji şirketleri, Cuma günü, tarifeler ve genel ekonomik belirsizliklerin etkisiyle dalgalı seyrine devam ederken, ASML hisseleri %2,6 düştü. Lüks tüketim ve otomotiv sektöründeki büyük şirketler de günü negatif kapattı. Hermès, LVMH, Mercedes-Benz ve Stellantis hisseleri %1 ila %3 arasında değer kaybetti. Öte yandan, Fransız bir mali danışman, Bolloré’nin Vivendi için zorunlu bir satın alma teklifinde bulunması gerektiğine karar vermesi ile Vivendi hisseleri %13,2 yükseldi. Saab hisseleri de şirketin beklentilerin üzerinde ikinci çeyrek faaliyet geliri açıklamasının ardından %16 arttı. Bu hafta, Avrupa Merkez Bankası (ECB) Perşembe günü toplanacak ve sekiz ardışık faiz indiriminden sonra bankanın bu toplantıda faiz oranlarında bir değişiklik yapması beklenmiyor. Ek olarak bu hafta Euro Bölgesi, Almanya, Fransa ve İngiltere öncü PMI verileri açıklanacak. Hem imalat hem de hizmet sektörlerinde ılımlı iyileşmeler bekleniyor.
Avrupa endeks vadelileri, yatırımcıların ticaret konusundaki belirsizlikler nedeniyle temkinli kalmaya devam etmesiyle Pazartesi gününe zayıf bir açılışla başlamaya hazırlanıyor. ABD Başkanı Donald Trump, Avrupa Birliği’nden ithal edilen mallara %30 gümrük vergisi uygulanacağını duyurdu ve bu verginin 1 Ağustos’ta yürürlüğe gireceğini açıkladı. AB tarafı, bu tarihten önce bir ticaret anlaşması yapılacağına dair umutlarını korusa da, şu ana kadar bir uzlaşma sağlanmadı. ABD Ticaret Bakanı Howard Lutnick, 1 Ağustos’un tarifelerin yürürlüğe girmesi için kesin bir tarih olduğunu yineledi ancak bu süreçte görüşmelerin devam edeceğini belirtti. Bugün Avrupa’da açıklanacak önemli bir ekonomik veri ya da şirket bilançosu bulunmadığı için dikkatler tamamen ticaret gelişmelerine çevrilmiş durumda. Vadeli işlemlerde, Euro Stoxx 50 ve Stoxx 600 endeksleri sırasıyla %0,3 ve %0,2 düşüşle işlem görüyordu.

تركيا
في الأسبوع الماضي، واصل سعر الصرف اتجاهه الصعودي التدريجي وسط تقلبات منخفضة. وقد أثرت البيانات والأخبار الصادرة على الأسعار.
كان التأثير محدودًا. نحن في أسبوع قرار البنك المركزي التركي بشأن أسعار الفائدة. توقعاتنا والتوقعات السائدة في السوق هي أن تقرير البنك المركزي التركي النقدي الصادر يوم الخميس.
من المتوقع أن تخفض لجنة السياسات أسعار الفائدة بمقدار 250 نقطة أساس. وستكون التوجيهات الواردة في نص القرار مهمة أيضًا.
نحن أيضًا في الأسبوع الذي من المقرر أن تعلن فيه وكالتا فيتش وموديز عن تقارير تقييم التصنيف الائتماني لتركيا.

يورو/دولار أمريكي
يشهد الدولار ضعفًا مع تراجع التوقعات بخفض أسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي هذا العام بعد أحدث بيانات التضخم وإشارة الرئيس ترامب إلى أنه لن يقيل رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول.
تعافى المؤشر. وانخفض اليورو إلى 1.16 دولار أمريكي، وهو أدنى مستوى له منذ قرابة شهر، تحت ضغط التعافي المعتدل للدولار الأمريكي. على المدى القصير، يتجه الزوج فنيًا نحو مستوى 1.1628.
نراقب السوق. قد يستهدف التعافي فوق هذا المستوى 1.1665 - 1.1708. في حال حدوث انخفاضات محتملة، يمكن مراقبة مستويات الدعم بين 1.1585 و1.1548.
يدعم: 1.1585 – 1.1548 -1.1505
المقاومات: 1.1665 – 1.1708 – 1.1745

الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي
يواصل الجنيه الإسترليني تداوله قرب أدنى مستوى له في ثمانية أسابيع، مدعومًا بقوة الدولار الأمريكي المتجددة. من الناحية الفنية، يتداول زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي عند 1.3429.
نراقب هذا المستوى. قد يكون من الضروري رؤية استقرار فوق المستوى ذي الصلة لتحقيق توقعات إيجابية. أسفل هذا المستوى، يمكن مراقبة مستويات 1.3383 - 1.3359 كدعم. التداول اليومي
كمستويات تقنية؛
يدعم: 1.3383 – 1.3359 – 1.3314
المقاومات: 1.3453 – 1.3499 – 1.3523

الذهب/الدولار الأمريكي
ارتفعت أسعار الذهب فوق 3360 دولارا للأوقية يوم الاثنين، بدعم من ضعف الدولار الأمريكي مع انتظار المستثمرين المزيد من تطورات الرسوم الجمركية.
ارتفع الذهب للمرة الثانية على التوالي. فوق المستوى الفني 3347، يتراوح نطاق السعر المستهدف بين 3377 و3393. في حال وجود ضغط بيع محتمل، يُراقب مستوى 3363 و3347 كمستوى دعم.
يمكن أن تكون المستويات الفنية اليومية:
يدعم: 3363 – 3347 – 3334
المقاومات: 3377 – 3393 – 3410

XAG/USD
أسعار الفضة تُتداول حول 38 دولارًا للأونصة. فنيًا، نراقب مستوى 38.22 للفضة. الأسعار فوق هذا المستوى
استمرارًا، يُمكن متابعة مستويات 38.40 - 38.61 كمستوى مقاومة. المستويات الفنية اليومية:
يدعم: 38.22 – 38.01 – 37.83
المقاومات: 38.40 – 38.61 – 38.79

برنت
تم تداول العقود الآجلة لخام برنت عند حوالي 69.2 دولار للبرميل يوم الاثنين مع قيام المستثمرين بتقييم تأثير العقوبات الجديدة التي يفرضها الاتحاد الأوروبي على النفط الروسي.
نراقب فنيًا مستوى 69.70 للنفط. قد يكون من الضروري الحفاظ على هذا المستوى لاستمرار التعافي. في حال حدوث انخفاضات محتملة، ستُشكل مستويات 68.64 - 68.07 دعمًا.
يمكن متابعتها. المستويات الفنية اليومية؛
يدعم: 68.64 – 68.07 – 67.01
المقاومات: 70.27 – 71.33 – 71.90

خام غرب تكساس الوسيط
نراقب فنيًا مستوى 66.48 للنفط الخام. في حال استمرار الضغط دون هذا المستوى، سننظر في مستويات الدعم بين 65.45 و64.88.
في حال حدوث ارتداد محتمل، يُمكن استهداف مستويات 67.05-68.08 بعد تجاوز مستوى المقاومة 66.48. المستويات الفنية اليومية:
يدعم: 65.45 – 64.88 – 63.85
المقاومات: 67.05 – 68.08 – 68.65

ناسداك (الأجل القريب)
من الناحية الفنية، نراقب مستوى 23237 لعقود مؤشر ناسداك الآجلة. لاستمرار الارتفاع، قد يكون من الضروري رؤية استقرار فوق هذا المستوى. أما بالنسبة للارتفاعات، فنتوقع أن تتراوح بين 23303 و23383.
يمكن استهداف مستويات محددة. كمستويات فنية يومية؛
يدعم: 23237 – 23157 – 23092
المقاومات: 233003 – 23383 – 23449

مؤشر داو جونز (على المدى القريب)
نراقب فنيًا مؤشر داو جونز عند مستوى 44602 على المدى القصير. في حال بقائه فوق هذا المستوى، فمن المتوقع استمرار الاتجاه الصعودي. أما في حال الانخفاض،
يمكن متابعة المستويات 44347 - 44167 كدعم. أما المستويات الفنية اليومية؛
يدعم: 44347 – 44167 – 43912
المقاومات: 44782 – 45037 – 45218

تحذير:

المعلومات الاستثمارية والتعليقات والتوصيات الواردة هنا لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية. تُقدم خدمات الاستشارات الاستثمارية من قِبل مؤسسات مُرخصة بناءً على احتياجات الأفراد، مع مراعاة تفضيلاتهم فيما يتعلق بالمخاطر والعوائد. إن التعليقات والتوصيات الواردة هنا هي ذات طبيعة عامة.قد لا تتناسب هذه التوصيات مع وضعك المالي وتفضيلاتك فيما يتعلق بالمخاطر والعوائد. لذلك، فإن اتخاذ قرارات استثمارية بناءً على المعلومات الواردة هنا فقط قد لا يُحقق نتائج تُلبي توقعاتك.

أعددنا هذا التقرير بالاعتماد على مصادر نعتبرها دقيقة وموثوقة. يهدف هذا التقرير إلى مساعدة المستثمرين على اتخاذ قراراتهم الاستثمارية بأنفسهم، ولا يهدف إلى التأثير على قراراتهم المتعلقة بشراء أو بيع أي أداة استثمارية. لا يمكن الربط بين قرارات المستثمرين الاستثمارية والآراء أو المعلومات أو البيانات الواردة في هذا التقرير، ولا يتحمل موظفو الشركة أو شركة ALGO YATIRIM مسؤولية أي أخطاء أو خسائر قد تنجم عن هذه القرارات.