الولايات المتحدة الأمريكية
Haftanın ilk işlem gününde küresel piyasalar, ABD-Çin ticaret ilişkilerindeki yumuşama sinyalleri ve azalan bankacılık endişeleriyle temkinli bir iyimserlik sergiliyor. Altın fiyatları, Cuma günkü sert düşüşün ardından ons başına 4.250 dolar seviyesinde dengelenirken, yatırımcılar bu hafta Malezya’da bir araya gelecek ABD Hazine Bakanı Scott Bessent ve Çin Başbakan Yardımcısı He Lifeng arasındaki görüşmelere odaklandı. Başkan Donald Trump’ın Çin mallarına yönelik %100 gümrük tarifelerinin sürdürülemez olduğunu belirtmesi, risk iştahını desteklerken, yılbaşından bu yana %60’tan fazla yükselen altın, belirsiz ekonomik görünüm, yaklaşan faiz indirim beklentileri ve güçlü merkez bankası alımlarıyla güvenli liman konumunu koruyor. ABD 10 yıllık tahvil getirisi %4’ün üzerinde kalmayı sürdürürken, yatırımcılar Cuma günü açıklanacak Eylül ayı TÜFE verisini bekliyor. Fed’in gelecek hafta 25 baz puanlık faiz indirimi yapması neredeyse kesinleşmiş durumda; yıl sonuna kadar bir indirim daha ve 2026’da üç ek indirim daha fiyatlanıyor. Cuma günü Wall Street endeksleri, Trump’ın yumuşama mesajlarıyla yükseldi; S&P 500 ve Nasdaq %0,5 artarken, Dow Jones 239 puan kazandı. Bölgesel bankacılık hisseleri, Zions Bancorporation, Western Alliance ve Truist Financial gibi isimlerdeki toparlanmayla öne çıktı. Haftalık bazda S&P 500 %1,7, Dow %1,7 ve Nasdaq %2,2 artış kaydederek risk iştahında kademeli bir toparlanmaya işaret etti.Bu hafta ABD’de federal hükümetin kapanmasının dördüncü haftasına girerken gözler haftanın en kritik verisi olan TÜFE raporunda olacak. 1 Ekim’den bu yana yayımlanacak tek önemli resmi veri olan eylül ayı enflasyonunun, art arda ikinci kez hızlanarak %3,1’e çıkması ve Mayıs 2024’ten bu yana en yüksek seviyesine ulaşması bekleniyor. Öte yandan çekirdek enflasyonun yıllık bazda %3,1’de sabit kalması, aylık bazda ise manşet ve çekirdek TÜFE’nin sırasıyla %0,4 ve %0,3’te seyretmesi öngörülüyor. Bu durum, gümrük tarifelerinden kaynaklanan enflasyon baskılarının şimdilik sınırlı kaldığına işaret ediyor. Piyasalarda ayrıca S&P Global öncü PMI verileri, ikinci el konut satışları ve Chicago Fed ulusal aktivite endeksi yakından izlenecek. Üçüncü çeyrek bilanço dönemi de tüm hızıyla sürerken; Tesla, Procter & Gamble, General Electric, Coca-Cola, Thermo Fisher Scientific, Philip Morris International, GE Aerospace, CME Group, Netflix, Intuitive Surgical, Blackstone, IBM, AT&T, Verizon, Intel ve Ford Motor gibi dev şirketlerin sonuçları
سيتم مراقبتها عن كثب.
منطقة اليورو
من المتوقع أن تفتتح أسواق الأسهم الأوروبية تعاملات الأسبوع على ارتفاع. وقد عززت مؤشرات انحسار التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين، وتراجع المخاوف بشأن البنوك الإقليمية الأمريكية، شهية المستثمرين للمخاطرة. في الوقت نفسه، خفضت وكالة ستاندرد آند بورز العالمية للتصنيف الائتماني التصنيف الائتماني لفرنسا من A+ إلى AA-، مما يُبرز حالة عدم اليقين المحيطة بالتوقعات المالية للبلاد. وعلى صعيد الشركات، يركز المستثمرون على البيانات المالية لشركات أوروبية كبرى مثل لوريال، ويونيكريديت، وساب، وهيرميس، وباركليز، وسانوفي، والمقرر إصدارها هذا الأسبوع. وبينما لا يُتوقع صدور بيانات اقتصادية كلية رئيسية في أوروبا يوم الاثنين، تشير العقود الآجلة إلى بداية إيجابية، حيث ارتفع مؤشر يورو ستوكس 50 بنسبة 0.8%، ومؤشر ستوكس 600 بنسبة 0.6%. ومن أبرز الأسواق الأوروبية هذا الأسبوع البيانات الأولية لمؤشر مديري المشتريات من منطقة اليورو، وألمانيا، وفرنسا، والمملكة المتحدة. ومن المتوقع أن تُشير هذه البيانات إلى ضعف في قطاع الخدمات، وانكماش أعمق في قطاع التصنيع. إذا تحققت التوقعات، فقد تُثير هذه النتائج مخاوف بشأن تباطؤ زخم النمو في جميع أنحاء المنطقة. في المملكة المتحدة، ينصب التركيز على بيانات التضخم ومبيعات التجزئة. ويتوقع بنك إنجلترا ارتفاع التضخم إلى %4، بينما تشمل الأرقام الرئيسية الأخرى مؤشر ثقة المستهلك في منطقة اليورو ومؤشر أسعار المنتجين الألماني.
تركيا
وفقًا للبنك المركزي التركي (CBRT)، ارتفعت توقعات المشاركين في السوق لمؤشر أسعار المستهلك لنهاية العام الحالي من 29.86% إلى 31.77%، بينما انخفضت توقعات سعر صرف الدولار الأمريكي مقابل الليرة التركية لنهاية العام من 43.85 ليرة تركية إلى 43.56 ليرة تركية. أعلنت وكالة ستاندرد آند بورز العالمية للتصنيف الائتماني أنها أكملت مراجعتها نصف السنوية للتصنيف الائتماني لتركيا، لكنها لم تُصدر أي تقارير حتى الآن. حاليًا، تُبقي ستاندرد آند بورز على التصنيف الائتماني طويل الأجل لتركيا عند "BB-" وتوقعاتها المستقبلية "مستقرة". ستتجه الأنظار إلى قرار البنك المركزي التركي بشأن سعر الفائدة وبيانات التضخم الأمريكية الأسبوع المقبل. كما ستُراقب المحادثات التجارية بين الولايات المتحدة والصين عن كثب. لا توجد بيانات هامة اليوم. يُتداول سعر صرف الدولار الأمريكي مقابل الليرة التركية عند حوالي 41.94 اعتبارًا من الساعة 8:00 صباح اليوم، بينما يبلغ مؤشر الدولار حوالي 98.39.
يورو/دولار أمريكي
ارتفع اليورو إلى 1.17 يوم الجمعة، وهو أقوى مستوى له منذ السادس من أكتوبر/تشرين الأول، مع تراجع التوترات السياسية في فرنسا وضعف الدولار.
بعد وصوله إلى مستوى 16.1660 في بداية الأسبوع، يحاول استعادة توازنه عند مستوى 16.1660 بتأثير تعافي مؤشر الدولار. رئيس الوزراء الفرنسي سيباستيان
استقرت حكومة ماكرون مؤقتًا بفوز ليكورنو بفارق ضئيل في تصويت الثقة بعد وعده بتعليق إصلاح نظام التقاعد. على الجانب الأمريكي، البنوك الإقليمية
وتضع المخاوف والتوترات التجارية والإغلاق الحكومي المستمر ضغوطا على الدولار، حيث من المتوقع أن يخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة مرتين أخريين بحلول نهاية العام.
كمستويات؛
يدعم: 1.1620 – 1.1599 – 1.1547
المقاومات: 1.1704 – 1.1755 – 1.1782
الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي
انخفض زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي إلى 1.3425 في بداية الأسبوع، بانخفاض 0.01% مقارنةً بالجلسة السابقة. وفقد الجنيه الإسترليني 0.66% من قيمته خلال الشهر الماضي.
خلال الاثني عشر شهرًا الماضية، ارتفع مؤشر % بنسبة 3.41%. يُظهر هذا الرقم أنه على الرغم من اتجاه التراجع قصير الأجل، إلا أن الجنيه الإسترليني يكتسب قوة مقابل الدولار على المدى الطويل.
المستويات الفنية اليومية هي كما يلي؛
يدعم: 1.3388 – 1.3348 – 1.3307
المقاومات: 1.3468 – 1.3509 – 1.3548
الذهب/الدولار الأمريكي
واصلت أسعار الذهب تراجعها، لتهبط إلى 4230 دولارا للأوقية (الأونصة) اليوم الاثنين، وسط مؤشرات على تراجع التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين.
وتراقب الأسواق عن كثب المحادثات المقبلة بين المسؤولين الأميركيين والصينيين في ماليزيا، حيث وصف ترامب الرسوم الجمركية بأنها غير مستدامة.
umutları artırdı. Yılbaşından bu yana %60’tan fazla değer kazanan altın, faiz indirimi beklentileri, merkez bankası alımları ve süregelen hükümet kapanmasının
يحافظ على الطلب على الملاذ الآمن نظرًا لتأثيره. المستويات الفنية اليومية هي كما يلي:
يدعم: 4163 – 4078 – 3970
المقاومات: 4355 – 4463 – 4548
XAG/USD
انخفض سعر الفضة إلى 51.7 دولارًا للأونصة يوم الاثنين، مواصلًا انخفاضه الحاد من أعلى مستوياته القياسية. التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين
مع تراجع الإقبال على المخاطرة، تراجع الطلب على الملاذات الآمنة، ولجأ المستثمرون إلى جني الأرباح. وتترقب الأسواق بفارغ الصبر بيانات التضخم الأمريكية لهذا الأسبوع.
بينما ننتظر، من المتوقع أن يخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس الأسبوع المقبل، وخفضًا آخر بنهاية العام. المستويات الفنية اليومية
وجه؛
يدعم: 50.20 – 48.45 – 46.32
المقاومات: 54.07 – 56.20 – 57.95
نفط برنت الخام
انخفضت أسعار خام برنت إلى 61 دولارًا للبرميل يوم الاثنين، لتقترب من أدنى مستوى لها في ستة أشهر. وتزايدت المخاوف بشأن فائض المعروض العالمي و
وفرضت توقعات وكالة الطاقة الدولية بزيادة فائض السوق في عام 2026 ضغوطا على الأسعار، في حين أدى تخفيف التوترات في الشرق الأوسط إلى خفض أقساط المخاطر.
أدى إغلاق مصنع لمعالجة الغاز في روسيا في أعقاب هجوم بطائرة بدون طيار في أوكرانيا في نهاية الأسبوع إلى الحد من الخسائر، في حين يراهن المستثمرون على الأحداث القادمة.
نراقب عن كثب اجتماع ترامب وبوتين ومفاوضات التجارة الأمريكية الصينية في الأسابيع المقبلة. المستويات الفنية اليومية:
يدعم: 60.47 – 59.64 – 59.15
المقاومات: 61.79 – 62.28 – 63.11
النفط الخام
انخفضت أسعار خام غرب تكساس الوسيط إلى 57.3 دولارًا للبرميل يوم الاثنين، لتقترب من أدنى مستوياتها في ستة أشهر. مخاوف بشأن الإمدادات العالمية وتحالف أوبك+
في حين أن زيادات الإنتاج ضغطت على الأسعار، فإن تراجع التوترات في الشرق الأوسط خفّض من علاوات المخاطر. في غضون ذلك، تعرّض خط أنابيب غاز في روسيا، نتيجةً للهجوم الأوكراني،
بينما حدّ إغلاق المصنع من الخسائر، ركّز المستثمرون على اجتماع ترامب وبوتين والمحادثات التجارية المرتقبة بين الولايات المتحدة والصين. المستويات الفنية خلال اليوم
وجه ؛
الدعم: 56.44 – 55.70 – 55.27
المقاومات: 57.61 – 58.04 – 58.78
ناسداك على المدى القريب
افتتحت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك الأسبوع على ارتفاع طفيف، حيث عزز تراجع التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين عمليات الشراء في أسهم التكنولوجيا. ركز المستثمرون
وفي حين سيتم إصدار الميزانيات العمومية لشركات التكنولوجيا العملاقة مثل نيتفليكس وتيسلا وآي بي إم وإنتل هذا الأسبوع، فإن بيانات مؤشر أسعار المستهلك التي سيتم نشرها يوم الجمعة ستكون أيضًا عاملاً اتجاهيًا.
ورغم أن عمليات جني الأرباح في أسهم الذكاء الاصطناعي الأسبوع الماضي تسببت في تقلبات في مؤشر ناسداك، فإن السوق تظهر علامات التعافي هذا الأسبوع.
كمستويات تقنية؛
يدعم: 24438 – 24017 – 23796
المقاومات: 25081 – 25302 – 25723
مؤشر داو جونز على المدى القريب
افتتحت العقود الآجلة لمؤشر داو جونز الأسبوع على ارتفاع طفيف، حيث عزز تخفيف التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين ثقة المستثمرين.
وفي حين سيتم إصدار الميزانيات العمومية لمكونات رئيسية مثل كوكا كولا وإي بي إم هذا الأسبوع، فإن بيانات مؤشر أسعار المستهلك التي سيتم نشرها يوم الجمعة ستكون حاسمة للتوقعات الاقتصادية.
يدخل مؤشر داو جونز الصناعي، الذي اتبع مسارًا متقلبًا الأسبوع الماضي بسبب مخاوف البنوك الإقليمية وجني الأرباح، الأسبوع الجديد باتجاه انتعاش حذر.
المستويات الفنية اليومية:
يدعم: 45646 – 45068 – 44733
المقاومات: 46559 – 46894 – 47472
تحذير:
المعلومات الاستثمارية والتعليقات والتوصيات الواردة هنا لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية. تُقدم خدمات الاستشارات الاستثمارية من قِبل مؤسسات مُرخصة بناءً على احتياجات الأفراد، مع مراعاة تفضيلاتهم فيما يتعلق بالمخاطر والعوائد. إن التعليقات والتوصيات الواردة هنا هي ذات طبيعة عامة.قد لا تتناسب هذه التوصيات مع وضعك المالي وتفضيلاتك فيما يتعلق بالمخاطر والعوائد. لذلك، فإن اتخاذ قرارات استثمارية بناءً على المعلومات الواردة هنا فقط قد لا يُحقق نتائج تُلبي توقعاتك.
أعددنا هذا التقرير بالاعتماد على مصادر نعتبرها دقيقة وموثوقة. يهدف هذا التقرير إلى مساعدة المستثمرين على اتخاذ قراراتهم الاستثمارية بأنفسهم، ولا يهدف إلى التأثير على قراراتهم المتعلقة بشراء أو بيع أي أداة استثمارية. لا يمكن الربط بين قرارات المستثمرين الاستثمارية والآراء أو المعلومات أو البيانات الواردة في هذا التقرير، ولا يتحمل موظفو الشركة أو شركة ALGO YATIRIM مسؤولية أي أخطاء أو خسائر قد تنجم عن هذه القرارات.
اترك تعليقا